Чтобы выбрать, в какой банк и на каких условиях вложить деньги, нужно определиться со следующими параметрами вклада: валюта, срок, процентная ставка и порядок ее начисления, возможность пополнения, условия досрочного снятия средств, возможность продления срока вклада (пролонгации).
Банки обычно предлагают не один, а несколько различных видов вкладов (линейку вкладов), чтобы соответствовать разнообразным запросам разных клиентов. В качестве дополнительного маркетингового хода для этих вкладов придумываются красивые и броские названия.
Ниже приводится скриншот линейки срочных вкладов Сбербанка (по состоянию на 1 июля 2024 года).
Источник: Данные ПАО Сбербанк
А. Валюта вклада
Теоретически российский вкладчик может открыть вклад в любой валюте, операции с которой осуществляются в банках Российской Федерации, например в английских фунтах, японских иенах, канадских долларах, шведских кронах. Однако вплоть до 2022 года большинство банков принимало депозиты только в рублях, долларах США или евро.
Открытие вклада в альтернативной валюте может быть оправданным, например, если у вкладчика есть задача накопить сумму на какие-либо конкретные покупки или заграничную поездку, где траты предстоят именно в такой валюте.
Доходность валютного вклада при пересчете в рубли зависит не только от предлагаемой банком ставки процента, но и от роста курса валюты вклада. Поэтому выбор валюты вклада зависит и от ожиданий относительно изменений валютных курсов в сопоставлении с величиной предлагаемых процентов. Понятно, что вкладчик, ожидающий стабильности валютных курсов в течение срока своего депозита, вряд ли выберет валютный вклад, если проценты по нему будут ниже, чем по рублевому. Но, если он ожидает роста курса иностранной валюты, к примеру, на 10 % за год, и банк предлагает ставку по вкладу хотя бы 1 %, это вложение будет рассматриваться вкладчиком как потенциально более выгодное, чем рублевый депозит под 9–10 %.
Ситуация с валютными вкладами сильно изменилась в 2022 году после введения экономических санкций против Российской Федерации и принятия ответных мер российскими властями. С одной стороны, сократились возможности россиян использовать валюту «недружественных» государств. С другой стороны, банкам стало невыгодно привлекать и даже просто держать у себя валютные депозиты, так как резко упал спрос на кредиты в «недружественных» валютах. Многие российские банки с лета 2022 года начали предлагать клиентам депозиты в юанях.
Временный порядок выдачи средств с валютных вкладов
Для стабилизации ситуации на внутреннем валютном рынке в связи с экономическими санкциями против России, касающимися в том числе поступления наличной иностранной валюты в Россию, 9 марта 2022 года Банк России ввел временные ограничения на ряд операций в валюте на территории нашей страны.
Ограничения были первоначально введены сроком на 6 месяцев, затем несколько раз были продлены (в последний раз – до 9 сентября 2025 года). Вместе с тем часть ограничений уже снята в связи с нормализацией ситуации.
Все средства клиентов на открытых до 9 марта 2022 года валютных счетах и вкладах сохранены и учтены в той валюте, в которой они были открыты. Условия по вкладу не меняются, а проценты должны быть начислены в соответствии с заключенным договором банковского вклада.
До 9 сентября 2025 года клиент может снять со своего валютного банковского вклада, открытого до 9 марта 2022 года, денежные средства в долларах США или евро в пределах установленного лимита, составляющего 10 000 долларов США (или их эквивалента в евро). Остальные средства можно снять в рублях. Конвертация проводится по курсу банка, но выдаваемая сумма не может быть меньше суммы, рассчитанной с использованием официального курса Банка России на день выдачи. В период действия этих ограничений банкам запрещено взимать за выдачу валюты какие-либо комиссии.
Банк России в своих разъяснениях, размещенных на официальном сайте, уточнил, что число и периодичность снятия денежных средств клиентом со своих валютных вкладов не регламентированы. Ограничения связаны исключительно с установленным лимитом.
Если у вкладчика в одном банке несколько депозитов, сумма на каждом из которых более 10 000 долларов США (или эквивалентов в евро), он может в период действия ограничений получить наличными в валюте в совокупности не более установленного лимита со всех счетов. Так, если на одном счете сумма 10 000 долларов США, а на другом 15 000 евро, банк выдаст сумму, составляющую только 10 000 долларов США (или их эквивалента в евро). Сколько раз и в какой валюте вкладчик будет снимать, для банка значения не имеет, - контролируется только совокупная сумма в пределах установленного лимита. Остальные средства можно либо оставить на вкладе (если предусмотрено частичное снятие средств) или открыть новый депозит в валюте на оставшуюся сумму (на действующих в банке условиях), либо получить остатки средств с вклада в рублях по курсу банка на день выдачи с учетом условия, предусматривающего, что выплачиваемая сумма не может быть меньше суммы, рассчитанной на день выплаты по официальному курсу Банка России.
Если же валютные счета и вклады имеются в разных банках, то с каждого счета или вклада можно снять до 10 000 долларов США (или эквивалентов в евро).
Причисленные к вкладу проценты по окончании или в момент капитализации в период действия временного порядка, получить в валюте нельзя, можно получить в наличной форме только в рублях или оставить на счете/вкладе в банке.
Временный порядок операций с наличной валютой не распространяется на вклады в рублях. Средства на таких счетах сохранены, и все операции по ним доступны в полном объеме и в любой момент.
Б. Срок вклада
Существует два основных вида банковских вкладов с точки зрения срока их возврата.
- Срочный вклад - вклад, внесенный на определенный срок (например, на три года). Срочные вклады приносят более высокий процент, чем вклады до востребования, так как банк как будто бы может спокойно выдать полученные средства в кредит, в меньшей степени беспокоясь об их досрочном снятии.
- Вклад до востребования - вклад без указания срока хранения, который возвращается по первому требованию вкладчика. По таким вкладам обычно не начисляется процент или он минимален. Как правило, допускается пополнение вклада до востребования и снятие с него части суммы. Вклад до востребования достаточно сильно похож на текущий счет.
Возврат денег банком
Когда говорят о банковском вкладе как способе сбережения денег, обычно имеют в виду именно срочные вклады. Чтобы получить более-менее заметный доход, вкладчик должен быть готов расстаться со своими деньгами на год или больше. Но что, если деньги понадобятся ему раньше, чем истечет срок вклада?
Российское законодательство (статья 837 ГК РФ) в этой ситуации очень дружественно к вкладчикам-гражданам: банк обязан по первому требованию выдать гражданину сумму вклада или ее часть по договору банковского вклада любого вида - как до востребования, так и срочного! Условие об отказе гражданина от права на получение вклада по первому требованию, которое вы можете встретить в договоре, не имеет юридической силы. (Кстати, в отношении вкладов юридических лиц подход другой: у банков есть возможность прямо установить в договоре, что банк не обязан возвращать вклад до истечения определенного срока или до наступления определенного условия).
Правда, чтобы вкладчики все-таки снимали средства досрочно как можно реже, закон устанавливает, что проценты в этом случае выплачиваются по ставке для вклада до востребования, если договором не предусмотрен иной размер процентов.
Хотя возможность досрочного снятия средств кажется логичной и правильной с точки зрения защиты прав вкладчика, но в масштабе экономики она может привести к серьезным проблемам. Представьте, что в отношении какого-то банка возникают подозрения в его финансовой устойчивости. Вкладчики этого банка, конечно, захотят поскорее забрать свои средства, чтобы не потерять их в случае возможного банкротства банка. Но, как мы помним, банк не хранит деньги вкладчиков в подвале или сейфе - эти деньги выданы в качестве кредитов заемщикам банка. Поэтому, если произойдет так называемый «набег вкладчиков», у банка не хватит средств, чтобы вернуть все деньги. В результате под влиянием даже непроверенных слухов может возникнуть банковская паника, и нормально работающий банк может разориться.
Эту проблему частично решает система страхования вкладов, которая гарантирует возврат средств относительно мелким вкладчикам, если банк разорится. Такая гарантия уменьшает количество вкладчиков, спешащих забрать деньги из банка «под подозрением». Подробнее об этой системе можно прочитать в параграфе 6.4.1.
В. Проценты на вклад
Банки предлагают разные процентные ставки (в годовом исчислении) по вкладам разного размера и разной продолжительности. По крупным вкладам ставки обычно немного выше, чем по мелким. Мелкие вклады для банка менее выгодны - для каждого вклада банк несет издержки по приему средств, их инкассации, ведению счетов, хотя получаемая сумма невелика. Поэтому банк готов платить крупным вкладчикам больший процент.
Между сроком и ставкой простой зависимости нет. Самая низкая ставка - по вкладам до востребования, затем обычно идет рост по мере удлинения срока, что выглядит логичным: чем больше срок, на который банк получил деньги вкладчика, тем спокойнее он может ими распоряжаться. Но по наиболее длинным вкладам - от одного года, иногда и от полугода - ставка в годовом исчислении может опять снизиться. Почему?
Главная причина в том, что закон запрещает банку снизить процентную ставку по срочному вкладу в одностороннем порядке, пока действует договор со вкладчиком. Поэтому, если банк ожидает общего снижения процентных ставок в экономике, ему невыгодно предлагать высокие ставки на длительный срок.
А вот размер процентной ставки по вкладам до востребования банк вправе изменять, в том числе в сторону уменьшения, если договором не предусмотрено иное. Только уменьшать ее обычно некуда – она и так близка к нулю.
Чрезмерно высокие ставки по вкладам могут являться индикатором скрытых проблем у банка: вполне возможно, что банк начинает привлекать средства по повышенным ставкам, чтобы срочно «заткнуть дыру» в балансе, когда других источников пополнения средств у него не осталось. Если банк предлагает вклады со ставками, существенно превышающими среднерыночную, необходимо крепко подумать, размещать ли средства в этом банке (о последствиях краха банка для его вкладчиков см. параграф 6.4.1). Со своей стороны государство борется со слишком высокими ставками по депозитам своими методами: ограничивает превышение ставки над средней величиной по системе, увеличивает отчисления в фонд страхования вкладов с таких депозитов и облагает процентные доходы, превышающие определенный уровень, налогом на доходы физических лиц.
Так, Банк России на регулярной основе рассчитывает и публикует информацию о средней максимальной процентной ставке по вкладам на своем официальном сайте 1. Превышение установленных банками ставок над средней максимальной процентной ставкой не должно составлять более чем 2 процентных пункта. Такой мониторинг процентных ставок по вкладам Банком России направлен на снижение процентного риска банков, возникающего при привлечении вкладов физических лиц по ставкам, превышающим рыночные, и способствует поддержанию финансовой устойчивости кредитных организаций.
Источник: данные Банка России
Накопительные счета
Запрет для банков менять процентную ставку по срочным вкладам привел к появлению такого любопытного финансового продукта, как накопительные или сберегательные счета: банк предлагает клиентам не срочный вклад, а вроде бы текущий счет, с которого можно в любой момент взять деньги и в любой момент добавить, но если при этом остаток по счету достаточно велик, то на него начисляются проценты по ставкам, сопоставимым с процентами по срочным вкладам. При этом банк может регулярно менять ставки, может рассчитывать проценты по достаточно сложным формулам. Вот, например, данные с сайта «Альфа-Банка» по накопительному счету - см. скриншот:
По сути дела, такой вид текущего счета является альтернативой традиционному вкладу, но здесь появляется дополнительный риск - вкладчик не может быть уверен в точном значении ставки на длительном промежутке времени.
Г. Способы начисления процентного дохода
Проценты могут начисляться в конце срока вклада или периодически, например раз в месяц. Когда проценты начисляются периодически, то банк их может выплачивать вкладчику сразу, а может добавлять к сумме вклада. Возможны следующие варианты:
- проценты сразу выплачиваются вкладчику и не увеличивают сумму вклада;
- проценты присоединяются к сумме вклада (капитализируются), и следующее начисление процентов производится уже на возросшую сумму вклада с учетом предыдущих начисленных процентов - тогда говорят о сложных процентах;
- проценты отражаются в учете банка как причитающиеся вкладчику, но они не присоединяются к сумме вклада, следующее начисление процентов производится только на первоначальную сумму вклада - тогда говорят о простых процентах.
Обычно процентные ставки по вкладам с промежуточными процентами ниже, чем по вкладам с разовым начислением процентов в конце срока. Вклады с начислением промежуточных процентов и их капитализацией (присоединением к сумме вклада) или выплатой означают дополнительные расходы для банка.
Для вкладчика более частое начисление процентов выгодно с точки зрения страхования вкладов. Дело в том, что система страхования вкладов страхует не только первоначальную сумму вклада, но и проценты, которые были добавлены к сумме вклада.
Расчет суммы вклада
Пример 1. 50 000 рублей помещается в банк под 15 % годовых. Определите сумму вклада через два года, если проценты начисляются по простой ставке раз в год.
\( 50\,000 \times (1 + 0{,}15 \times 2) = 50\,000 \times 1{,}3 = 65\,000 \)
Пример 2. 50 000 рублей помещается в банк под 15 % годовых. Определить сумму вклада через два года, если проценты начисляются по сложной ставке.
\( 50\,000 \times (1 + 0{,}15)^2 = 50\,000 \times 1{,}3225 = 66\,125 \)
Пример 3. Сколько денег нужно положить на депозит сегодня, чтобы через 2 года купить смартфон за 40 тыс. рублей при том, что ставка по депозитам на два года составляет 15%?
\( X \times (1 + 0{,}15)^2 = 40\,000\), откуда X=30245,75 рублей.
Сложные проценты, очевидно, сложнее для расчетов - это было особенно значимо до изобретения вычислительной техники. Однако экономически они более справедливы. Ведь если банк начислил вкладчику проценты, но не выплатил их, значит, он пользуется как первоначальным вкладом, так и суммой процентов. Поэтому справедливо начислять проценты за следующие периоды на возросшую сумму, а не только на первоначальный вклад.
Ставка процента может быть фиксированной, а может быть плавающей. Если ставка фиксированная, то доходность устанавливается один раз и на весь срок. Плавающая ставка может меняться в течение времени вклада. Ее величина может зависеть от макроэкономических показателей - ставки рефинансирования, курса валюты, цены на золото и так далее. Выбор такого депозита зависит от того, насколько вы готовы рисковать.
Ставка процента может также меняться в течение срока вклада. Например, за первые полгода клиент получает 16 % годовых, за вторые полгода - 15 % годовых, а со второго года и до конца вклада - 14 % годовых. Подобные предложения выглядят привлекательно – ведь в рекламе при этом можно написать “процентная ставка до 16 % годовых”, указывая только наиболее высокую из действующих процентных ставок. Однако итоговая годовая доходность по таким вкладам может оказаться меньше доходности по депозитам с фиксированной ставкой. Чтобы не вводить клиентов в заблуждение, банки обязаны приводить информацию о ставках по вкладу в табличной форме (см. параграф 6.2.3).
Сравнивать доход от вкладов с разными периодами начисления процентов и разными ставками поможет эффективная процентная ставка. Это такая ставка, которая позволяет получить тот же итоговый доход, что и при начислении процентов по сложным условиям депозита. Эффективную процентную ставку можно посчитать по следующей формуле:
\( r = \left(1 + \frac{i}{n}\right)^n - 1, \)
где i – ставка за год, n – количество периодов, в которых будут начислены проценты (например, n=12 в случае, если проценты начисляются каждый месяц).
Обычно считают годовую эффективную ставку. Чтобы посчитать эффективную процентную ставку за другой период (например, за полгода), нужно немного модифицировать формулу:
\( r = \left(1 + i * \frac{d}{y}\right)^n - 1, \)
где i – ставка за год, n – количество периодов, в которых будут начислены проценты (например, n=6 в случае, если вклад на полгода), d – количество дней в периоде, а y – количество дней в году.
Пример
Предположим, Владимир хочет положить 100 тыс. рублей на депозит с ежемесячным начислением процентов под 5,5% годовых на 6 месяцев (180 дней). Чему будет равна эффективная процентная ставка по такому вкладу? Какую сумму Владимир получит от банка через полгода? Ответьте на вопросы исходя из того, что в месяце 30 дней, а в году – 365 дней.
\( r = \left(1 + 0{,}055 * \frac{30}{365}\right)^{185} - 1 \approx 0{,}02743 \approx 2{,}7\% \)
В итоге Владимир получит 100000*(1+0,02743)=102 743 рубля.
Депозиты с плавающей и фиксированной ставкой
Предположим, вы решили положить 10 000 рублей на один из депозитов - с фиксированной или плавающей процентной ставкой (см. таблицу). В депозите А с фиксированной ставкой 4,5 % проценты начисляются раз в месяц. В депозите Б с плавающей процентной ставкой проценты начисляют раз в период. В первый период - с первого по 180-й день - ставка составляет 4 %, а во второй период - с 181-го дня по 365-й день - 5 %.
Процентная ставка Итоговый доход Итоговая доходность (эффективная процентная ставка) Депозит А
(фиксированная ставка, капитализация раз в месяц)4,5% \(10,000 * \left(1 + \frac{0,045}{12}\right)^{12}\)
\(= 10,459 \text{ рублей}\)\(\frac{10\,459}{10\,000} = 10,459\%\)
\( \left(1 + \frac{0,045}{12}\right)^{12} - 1\)
\(= 10,459\%\)Депозит Б
(плавающая ставка, капитализация раз в период)С 1 по 180 дней – 4%,
со 181 дня по 365 – 5%\(10,000 * \left(1 + \frac{0,04}{365} * {180} \right)\)
\( * \left(1 + \frac{0,05}{365} * {185} \right) \)
\(= 10,456 \text{ рублей}\)\(\frac{10\,456}{10\,000} = 10,456\%\)
\( \left(1 + \frac{0,04}{365} * {180}\right) \)
\(* \left(1 + \frac{0,05}{365} * {185}\right) - 1\)
\( = 10,456\%\)Итоговый доход при различных условиях
Д. Пополняемость вклада
Пополняемость - это возможность внесения дополнительных средств во вклад в течение срока действия договора. Не на все депозиты можно положить дополнительные средства, потому что это часто невыгодно банку. Представим, что процентные ставки снизились. Тогда клиент предпочтет не открывать новый вклад, а добавить денег на уже имеющийся вклад под прежние, более высокие проценты. Поэтому нет ничего удивительного, если банк устанавливает по пополняемому вкладу более низкий процент.
Кроме того, для пополняемого вклада банк может устанавливать следующие ограничения:
- по сумме дополнительного взноса (минимальная или максимальная сумма, требование о кратности дополнительного взноса некоторой сумме и др.);
- по срокам внесения дополнительных взносов (запрет внесения дополнительных взносов на вклад позднее, чем за некоторый промежуток времени до окончания срока действия договора вклада и др.).
Взимание каких-либо дополнительных комиссий за внесение дополнительных взносов на пополняемый вклад в явном виде не разрешено и не запрещено законодательством. В судебной практике есть примеры признания таких комиссий незаконными.
Е. Размер процентов при досрочном расторжении договора
Как было отмечено выше, если вкладчик досрочно снимает деньги со срочного вклада, по умолчанию проценты за фактический срок вклада будут начислены по более низкой ставке вклада до востребования. Однако некоторые банки, стремясь повысить привлекательность своих депозитов, вводят вклады, в которых ставка процента при досрочном снятии выше, чем ставка вклада до востребования. Банк может изменять размер этой ставки в зависимости от того, как долго в итоге средства пролежали на вкладе. Часто сложно сказать, в какой момент потребуются деньги, положенные в банк, поэтому такой вклад может быть удобен.
Как правило, крупные банки ограничиваются либо сохранением процента за часть срока, либо его частичным снижением. А иногда включают в свою линейку вкладов депозит с сохранением ставки при досрочном снятии, но с более низкой изначальной ставкой, чем по другим депозитам2.
Существуют также депозиты, позволяющие частичное снятие средств по специальным условиям. По сути это то же самое досрочное расторжение договора, только не полностью, а частично.
Ж. Возможность пролонгации вклада
Пролонгация вклада - автоматическое продление действия договора вклада после завершения срока его действия без посещения клиентом банка. Возможность и условия автоматической пролонгации определяются договором. По умолчанию, если клиент не забирает вклад, когда срок закончился, договор банковского вклада считается продленным на условиях вклада до востребования (и соответственно, проценты с этого момента начисляются по низкой ставке).
Если пролонгация договором предусмотрена, то чаще всего она осуществляется на тех же условиях, на каких был заключен первоначальный договор, в том числе на тот же срок. Однако процентная ставка станет такой, какая предусмотрена по данному виду вклада в момент пролонгации. Если вклад такого типа уже исчез из депозитной линейки банка, то вклад, скорее всего, будет продлен на условиях «до востребования».
З. Возможность открытия вклада в пользу третьего лица
Многие банки предлагают возможность открыть вклад на другого человека (в пользу третьих лиц). Клиент приносит деньги в банк, заключает договор банковского вклада, в соответствии с условиями которого человек, в пользу которого открыт вклад, имеет право переоформить его на себя или забрать размещенные клиентом денежные средства. Открыть такой вклад можно только в отделении банка. Клиенту потребуются паспортные данные клиента, в пользу которого открывается банковский вклад.
- Информация Банка России от 21 сентября 2012 года «О результатах мониторинга максимальных процентных ставок кредитных организаций» Режим доступа: https://cbr.ru/press/PR/?file=120921_123320monitoring.htm ↵
- См., например: http://www.banki.ru/news/daytheme/?id=8668093. ↵